В СМИ активно обсуждается формирование «золотого креста» на графике индекса широкого рынка США. Разберемся в том, что происходит и какие уровни по S&P 500 можноожидать в ближайшее время. ФРС в прошлую среду провела первое заседание по ДКП и подняла ключевую ставку на 0,25 п.п., до 4,75%. Центробанк подтвердил намерение продолжать политику роста ставок в этом году, правда, более медленными темпами, чем это делалось в прошлом году, когда шаг был равен 0,5 п.п. и 0,75 п.п.
Председатель Федрезерва Джером Пауэлл отметил то, что уровень инфляции падает быстрее, чем ожидалось, в то время как экономический рост выглядит устойчивым.
Это стало позитивным сигналом для покупателей.
Индекс S&P 500 находился во власти медвежьего рынка весь прошлый год, потеряв около 21%. На дневном графике видим, как в конце января down-тренд был сломлен и быстрая 50-периодная средняя снизу-вверх пересекла более медленную 200-периодную, сформировав классическую фигуру «золотого крест», символизирующую дальнейший рост.
Почти одновременно с ФРС подняли свои ставки Банк Англии и ЕЦБ — на 0,5 п.п., и пространство для дальнейшего повышения ставок остается. В европейских основных индексах фигура на графике — «золотой крест» — сформировалась в декабре, после нее растущая тенденция продолжилась.
В США уже отчиталась большая часть компаний индекса S&P 500 - это стало драйвером роста для индекса. До начала сезона отчетов за I квартал 2023 г., который стартует в апреле, можно ожидать роста S&P 500 до психологически важного уровня в 4300 пунктов (+4% от текущих уровней).
Скорее всего, он станет сильным сопротивлением. Дальнейшего продолжения роста индекса широкого рынка стоит ожидать уже в разгар следующего сезона отчетов, если результаты будут выходить выше рыночных прогнозов. В целом по S&P 500 техническая картина пока еще на стороне покупателей.
Ставку на динамику индекса широкого рынка США можно делать через фьючерсные контракты на инвестиционные паи SPDR S&P 500 ETF Trust. Вот тикеры контрактов с погашением в марте, июне, сентябре и декабре 2023 г.:
Фьючерсы можно использовать как для отработки волны роста в сторону 4300 п., так и для последующего разворота путем открытия коротких позиций (шорт). Также доступен ряд ETF на S&P. Один из наиболее ликвидных из них — iShares Core S&P Total U.S. Stock Market ETF (ITOT), отслеживающий индекс всех обыкновенных акций, котирующихся на NYSE и NASDAQ. Он покрывает широкий рынок акций США, включая бумаги компаний с крупной, средней, малой и микро капитализацией. Этот ETF объединяет индекс S&P 500 с индекcами S&P 600 SmallCap и S&P MidCap 400.
1 | NPBFX | 72% | |||
2 | Freedom Finance Global | 71% | |||
3 | ParadTrade | 70% | |||
4 | Cauvo Capital | 69% | |||
5 | Тинькофф Инвестиции | 57% | |||
6 | Открытие Брокер | 56% | |||
7 | Октан-Брокер | 55% | |||
8 | ВТБ | 54% | |||
9 | Риком-Траст | 47% | |||
10 | КапиталЪ | 46% |
Zibberman 23 апр 2024 NPBFX
Mary 20 апр 2024 AGlobalTrade
Илья 16 апр 2024 ФИНАМ
Pips Master 1 апр 2024 NPBFX
Серафим Многодетный 24 мар 2024 AGlobalTrade
Иван 22 мар 2024 NPBFX
Максим Р. 10 мар 2024 Cauvo Capital